Article 121-26 (Tax Special Treatment on Asset Disposal for Repayment of Financial Debt and Investment by Domestic Corporations)

제121조의26 내국법인의 금융채무 상환 및 투자를 위한 자산매각에 대한 과세특례

Ministry: 재정경제부
In force: 2026-01-01
Articles: 362

Original (Korean)

Translation

①

내국법인이 다음 각 호의 어느 하나에 해당하는 내용이 포함되어 있는 대통령령으로 정하는 사업재편계획(이하 이 조에서 "사업재편계획"이라 한다)에 따라 2026년 12월 31일 이전에 자산을 양도하는 경우에는 해당 자산을 양도함으로써 발생하는 양도차익 중 대통령령으로 정하는 금액(대통령령으로 정하는 결손금을 초과하는 금액으로 한정한다. 이하 이 조에서 "양도차익상당액"이라 한다)에 대해서는 해당 사업연도와 해당 사업연도의 종료일 이후 3개 사업연도[「지역 산업위기 대응 및 지역경제 회복을 위한 특별법」 제8조에 따라 산업위기선제대응지역으로 지정된 지역(이하 이 항에서 "산업위기선제대응지역"이라 한다)에 소재하는 내국법인의 경우에는 4개 사업연도]의 기간 중 익금에 산입하지 아니하고 그 다음 3개 사업연도(산업위기선제대응지역에 소재하는 내국법인의 경우에는 5개 사업연도)의 기간 동안 균분한 금액 이상을 익금에 산입할 수 있다. <개정 2018.12.24, 2021.12.28, 2023.12.31, 2025.12.23>

1. 자산을 양도한 날(장기할부조건의 경우에는 대통령령으로 정하는 날을 말하며, 대통령령으로 정하는 부득이한 사유가 있는 경우에는 그 사유가 종료된 날을 말한다. 이하 이 조에서 같다)부터 대통령령으로 정하는 기한까지 채무를 상환한다는 내용
2. 자산을 양도한 날부터 대통령령으로 정하는 기한까지 제24조제1항제1호가목 또는 나목에 해당하는 자산에 투자한다는 내용

Where a domestic corporation disposes of assets before December 31, 2026, pursuant to a business restructuring plan prescribed by Presidential Decree, which includes contents falling under any of the following subparagraphs (hereinafter referred to as "business restructuring plan" in this Article), the amount of the capital gains arising from the disposal of such assets prescribed by Presidential Decree (limited to the amount exceeding the deductible loss prescribed by Presidential Decree; hereinafter referred to as "amount equivalent to capital gains" in this Article) shall not be included in the gross income for the business year and for the following three business years from the end of that business year (four business years in the case of a domestic corporation located in a region designated as a preemptive response region for industrial crisis pursuant to Article 8 of the 「Act on Special Measures for Industrial Crisis Response and Regional Economic Recovery」 (hereinafter referred to as "preemptive response region for industrial crisis" in this subparagraph)); and the amount equivalent to capital gains may be included in gross income in equal installments over the following three business years (five business years in the case of a domestic corporation located in a preemptive response region for industrial crisis). <Amended by Act No. 15965, Dec. 24, 2018, Act No. 18644, Dec. 28, 2021, Act No. 20015, Dec. 31, 2023, Act No. 21169, Dec. 23, 2025> 1. Contents stating that debt will be repaid by the deadline prescribed by Presidential Decree from the date of asset disposal (in the case of long-term installment payment conditions, the date prescribed by Presidential Decree; and in the case of unavoidable reasons prescribed by Presidential Decree, the date the reason ceases to exist; hereinafter the same applies in this Article). 2. Contents stating that investment will be made in assets falling under subparagraph 1 (a) or (b) of Article 24 (1) by the deadline prescribed by Presidential Decree from the date of asset disposal.

②

제1항을 적용받은 내국법인이 다음 각 호의 어느 하나에 해당하게 된 경우에는 해당 사유가 발생한 사업연도의 소득금액을 계산할 때 제1항에 따라 익금에 산입하지 아니한 금액을 대통령령으로 정하는 바에 따라 익금에 산입하여야 한다. 이 경우 대통령령으로 정하는 바에 따라 계산한 이자상당가산액(이하 이 항에서 "이자상당가산액"이라 한다)을 법인세에 가산하여 납부하여야 하며, 해당 세액은 「법인세법」 제64조에 따라 납부하여야 할 세액으로 본다. <개정 2021.12.28>

1. 사업재편계획에 따라 채무를 상환하지 아니하거나 투자가 이루어지지 아니한 경우
2. 자산을 양도한 내국법인의 부채비율이 자산 양도 후 3년(대통령령으로 정하는 바에 따라 둘 이상의 내국법인이 공동으로 수립한 사업재편계획에 따라 자산을 양도하는 경우에는 1년) 이내의 기간 중 기준부채비율보다 증가하게 된 경우
3. 사업재편계획에 따른 투자로 취득한 자산을 제1항에 따른 자산 양도 후 4년 이내에 처분한 경우
4. 해당 자산을 양도한 날부터 3년 이내에 해당 사업을 폐업하거나 해산한 경우로서 합병법인 등 대통령령으로 정하는 법인이 해당 사업을 승계한 경우가 아닌 경우. 다만, 파산 등 대통령령으로 정하는 부득이한 사유가 있는 경우에는 이자상당가산액을 가산하지 아니한다.
5. 대통령령으로 정하는 사유에 해당하여 사업재편계획의 승인이 취소된 경우

Where a domestic corporation that has applied the provisions of paragraph (1) falls under any of the following subparagraphs, the amount not included in gross income pursuant to paragraph (1) shall be included in gross income as prescribed by Presidential Decree when calculating the income amount for the business year in which such reason occurs. In such cases, the amount equivalent to interest calculated in the manner prescribed by Presidential Decree (hereinafter referred to as "amount equivalent to interest" in this paragraph) shall be added to and paid as corporate tax, and such tax amount shall be deemed to be the tax amount payable pursuant to Article 64 of the 「Corporate Tax Act」. <Amended by Act No. 18644, Dec. 28, 2021> 1. Where debt is not repaid or investment is not made according to the business restructuring plan. 2. Where the debt-to-equity ratio of the domestic corporation that disposed of assets increases beyond the standard debt-to-equity ratio within three years from the asset disposal date (one year in the case where assets are disposed of according to a business restructuring plan jointly established by two or more domestic corporations, as prescribed by Presidential Decree). 3. Where assets acquired through investment under the business restructuring plan are disposed of within four years from the date of asset disposal under paragraph (1). 4. Where the business is closed down or dissolved within three years from the date of asset disposal, except where a corporation such as a merged entity, etc., prescribed by Presidential Decree, inherits the business. Provided that, in cases of unavoidable reasons such as bankruptcy, etc., prescribed by Presidential Decree, the amount equivalent to interest shall not be added. 5. Where the approval of the business restructuring plan is canceled due to reasons prescribed by Presidential Decree.

③

제2항제2호는 제1항제1호의 내용이 포함되지 아니한 사업재편계획에 따라 자산을 양도하고 같은 항의 특례를 적용받은 내국법인에 대해서는 적용하지 아니한다. <신설 2021.12.28>

Paragraph (2) subparagraph 2 shall not apply to a domestic corporation that has disposed of assets according to a business restructuring plan that does not include the contents of paragraph (1) subparagraph 1 and has received the special treatment under the same paragraph. <Newly inserted by Act No. 18644, Dec. 28, 2021>

④

사업재편계획을 이행하는 내국법인은 사업재편계획의 내용 및 그 이행실적을 매년 대통령령으로 정하는 바에 따라 납세지 관할 세무서장에게 제출하여야 한다. <개정 2021.12.28>

A domestic corporation implementing a business restructuring plan shall submit the contents of the business restructuring plan and its implementation performance to the head of the tax office having jurisdiction over the place of taxation annually, as prescribed by Presidential Decree. <Amended by Act No. 18644, Dec. 28, 2021>

⑤

제1항부터 제4항까지의 규정을 적용할 때 양도의 시기, 채무의 범위, 부채비율 및 기준부채비율의 산정, 세액감면의 신청 및 그 밖에 필요한 사항은 대통령령으로 정한다. <개정 2021.12.28>

When applying the provisions of paragraphs (1) through (4), the timing of disposal, the scope of debt, the calculation of the debt-to-equity ratio and the standard debt-to-equity ratio, the application for tax reduction, and other necessary matters shall be prescribed by Presidential Decree. <Amended by Act No. 18644, Dec. 28, 2021>

Translation

Machine translation. The Korean text is authoritative.

Statute text is reproduced from 법제처 국가법령정보센터. This is information, not legal advice.